株式投資初心者必見！年末に向けてのポートフォリオ調整方法とは？
今回は、40～50代の株式投資に興味がある方々向けに、注目すべき情報をお届けします。最近の市場動向や投資戦略について話していきましょう。
まず、株式投資において重要なファクターは、金利と業績です。最近の情勢を見ると、金利は7割、業績は3割という割合で投資を考えることが重要です。
また、米国10年国債が3.5％付近まで下がってきています。米国SVB銀行が破綻し、金利上昇のプレッシャーが納まりそうな気配が出てきましたが、米国の政策金利は5.0～5.25あたりを織り込み始めています。5月の政策金利を0.25上げた後、しばらくこの金利を維持するとのことです。
政策金利は下がる可能性もありますが、再び物価が上がった場合には大変な状況になるため、今後の景気によっては低くなる可能性は低いでしょう。
ハイテク株は先行して上昇していますが、今後どうなるかは分かりません。一方、エネルギー株は下がりましたが、見直される可能性があります。
現在、ドル安に向かっているため、FM（新興国株ETF）は少しずつ上昇すると考えられます。原油価格は一時的に65付近まで下落しましたが、直近は70付近まで戻っています。
年末にかけて、米国S&P500は上昇すると予想されていますが、ドル安が進むために、思ったほど儲かるとは限りません。引き続き、ポートフォリオの調整が必要です。
現在のポートフォリオは、新興国株FMとEPOLを20％ずつ、米国個別株を10％、VTIを25％、VTを10％、高配当日本株と高配当米国ETFをそれぞれ5％、そして現金を25％保有しています。政策金利は5.0～5.25を織り込み始めているため、今後の投資戦略にも注意が必要です。
それでは、投資家の方々にとって有用な情報を提供できるよう、上記の情報を元にした考察をいくつか紹介してみましょう。
まず、金利と業績の割合に注目してみると、株式の価格は金利の影響を受けやすいことが分かります。また、企業の業績が株価に影響する割合が高いことも注目すべき点です。これらの情報を踏まえると、今後も金利や企業業績に注目しながら、株式投資を続けていく必要があると言えます。
さらに、米国の政策金利が上昇していることから、株式市場には金利上昇のプレッシャーがあると言えます。ただし、政策金利が5.0〜5.25％程度に織り込まれているため、金利上昇の影響はある程度限定される可能性があります。
また、ハイテク株が先回りして上昇している一方で、エネルギー株は下がっていることから、ポートフォリオの調整が必要な状況にあるかもしれません。ドル安が進むことから、新興国株ETFの上昇が期待されますが、投資は常にリスクが伴うため、注意が必要です。
最後に、NISA枠の使い方に関する質問ですが、個別株への投資はリスクが高いため、慎重に検討する必要があります。一方、ETFなどの投資信託は分散投資が容易であり、投資初心者にもおすすめの選択肢と言えます。NISA枠を有効活用することで、長期的な資産形成に役立てることができます。
